您唯一需要的指南！

厌倦了在牛市中购买表现不佳的山寨币？您是否总是迟到或感觉自己的操作毫无效果？

我们即将迎来一个每 3-4 年才会出现一次的罕见风险/回报机会，所以不要让它溜走。让我们绘制市场图，并学习如何通过简单的设置尽早发现表现优异的公司。

内容表：

1. 教育介绍1.1 范围1.2 周期结构1.3 使用两者

2. 当前周期思考

3. 发现表现优异者

4. 设置和示例

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1. 教育介绍

在我们深入探讨如何发现最佳山寨币投资机会这一更令人兴奋的部分之前，我想快速回顾一下我用来绘制牛市的两个主要概念。我将在单独的文章中介绍相关基础知识并进行更深入的探讨。

1.1 范围

什么是范围？

价格在两个区域之间波动的无趋势市场。在这两个区域，您可以绘制一个高点和低点范围。价格在这两个水平之间波动，直到出现突破，市场再次呈现趋势。

如何绘制？

重要的是要明白，每个人绘制区间的方式都不同，没有单一的正确方法。只要你的方法有效，就可以了。背景（例如区间外的水平和市场结构）也很重要，因此确切的区间水平通常并不那么重要。好的，我们开始吧！

1. 将您的范围设置为高和低

我通常首先标记范围的初始波动高点和低点。

2. 完善你的范围

找到初始波动高点和低点后，可能至少还会有一些价格走势可供参考。您可以添加中间范围和四分之一来仔细检查您的范围；如果价格在这些水平上做出反应，则表明您做对了。

提示：我正在使用 TradingView 上的“Fib 回撤”工具绘制范围。您必须将一些 fib 级别设置更改为 0–0.25–0.5–0.75–1。您现在可以保存不同的模板。我得到了一个模板，其中只有主要级别、范围高低，加上中间范围（1–0–0.5）和一个季度级别（0.25–0.75

3. 范围偏差

最终，区间会向上或向下突破。在本例中，我们重点关注突破。

崩溃后，人们会：

— 开仓做空 — 他们预计价格会较低，因此卖出仓位。— 他们的止损位被标记在杠杆多头或现货上。

但如果这种细分失败且价格重新回到该范围内，情况会怎样？

— 卖空者平仓（他们自己买断） — 卖空者止损（自动买断） — 卖出现货的人自己买回来。 — 人们看到区间回收/支撑翻转设置和买入。

现在，在确认偏差和回升之后，无论是在区间的顶部还是底部，价格通常都会快速反转并走向相反的方向。

1.2 市场周期结构

什么是市场周期结构？

市场周期结构是一种价格行为模式，由于人类的情感（主要是恐惧和贪婪）而在任何时间范围内出现。

即使在较高时间范围内的上升趋势中，价格也绝不会直线上涨。它需要间歇来冷却，如果你在这段时间内放大，你可能会看到在较低时间范围内形成的市场周期模式。

在本文中，我想重点关注加密货币中可用的最高时间范围内的这种模式，例如可见的周线图。

我们将看到它如何有助于绘制大约每四年一次的牛市和熊市周期。它非常适合山寨币和比特币的较高时间范围。

在此以太坊图表示例及其已完成的先前周期市场周期结构中可以看到以下阶段。

1. 牛市—— 不断出现更高的高点和更低的低点，几乎垂直上升的看涨市场结构。

2. 熊市—— 不断降低高点和降低低点，看跌市场结构（顶部突破），呈陡峭曲线下降。

3. 积累—— 在某个时候，急剧的下降趋势结束了。通过价格下跌而投降为基于时间的投降腾出了空间。当曲线趋于平缓并且市场无法再创下新低时，您可以最初发现这种转变。我们现在看到更多价格波动，高点和低点相等。是时候注意了。

4. 怀疑—— 事情从这里开始。自第二阶段（熊市）和第三阶段（基于时间的投降区间）以来，市场首次能够在更高的时间范围内创下更高的高点。这是一次非常重要的看涨市场结构转变，但显然，在经历了 2-3 年的较低高点之后，市场上没有人相信这次反弹。“它会像其他的一样失败”，也就是怀疑阶段。

5. 牛市—— 怀疑阶段可能会持续一段时间，但一旦我们接受并突破更高的高点，抛物线牛市阶段就会再次开始。

这可以帮助您识别关键阶段具有上涨潜力的资产，避免在第 3 阶段长期持有的机会成本，或者更糟的是，在第 2 阶段的熊市中持有的机会成本。

1.3 最后，我们来混合一下这两个概念：范围 + 循环结构

还记得范围低回收设置吗？

— 区间形成 — 区间分解 — 区间恢复 — 我们瞄准区间的另一侧

我们通常可以根据前一个周期的价格行为绘制一个范围，并将我们的周期概念与区间交易策略相结合。

这有助于我们了解我们在哪里、我们想要进入哪里、如何进入以及我们的无效/目标在哪里。

我们来看一个例子——上个周期的比特币牛市的第一部分。

• 范围定位：我使用前一个周期的初始波动低点和高点作为范围低点和高点。您可以看到价格如何与中间范围完美反应。

• 区间设置：区间低点收复。在偏离 6k 以下后，价格收复了该位置。这与第 4 阶段（最初的高点、市场结构转变和怀疑阶段）完美契合。目标是区间高点，如果再次接受区间低点以下的报价，则会出现无效。对我来说，接受意味着低点之后是突破该低点。在 COVID 崩盘中，我们收于下方，但没有再创低点，而是收复了低点。一旦突破中段阻力位，价格就会迅速上涨至区间高点。

• 区间设置目标与周期目标：区间低点回收设置以区间高点为目标，但我们知道，考虑到周期结构，第 5 阶段通常会以抛物线形式突破新高。这适用于比特币和许多山寨币，但并非全部。

如何判断山寨币是否会突破新高、停在区间高点、甚至跌至负值？

有几个因素在起作用，但随着周期的成熟，并非所有事情都像 2017 年那样发展：

• 新币通常表现更好——人们喜欢新鲜、有亮点的项目。

• 像 AI、模因或 RWA 这样的流行元数据将会表现得更好。

• 实际进展——该项目是否取得了有价值的成果？

如果回答这些问题感觉很难，别担心——图表可以提供线索。我们可能已经看到了牛市的第一阶段，并且可能很快就会进入第二阶段。

如果某个山寨币仍处于第 3 阶段，而一般市场正处于或开始周期的第 2 阶段，那么这是一个不好的迹象，而其他山寨币已经处于第 4 阶段或第 5 阶段。

山寨币越快展现实力越好。表现优异者往往会继续表现出色。（稍后会详细介绍）

2. 当前周期思考

比特币

我认为比特币仍有望创下新高。自 2023 年进入区间低点回收（我们刚刚讨论的设置）以来，我们已经达到了区间高点目标。这是使用区间回收设置与第 4 阶段更高高点的一个很好的例子。

目前，我们正处于区间高位阻力位。我们从未在之前的历史高点盘整这么久，但我并不担心。

进入区间后，我们的上涨速度比以往任何时候都快，没有我们通常看到的盘整期。我认为在这里休息一下并不奇怪。此外，每次减半后，我们通常会盘整约 160-200 天，然后继续上涨。

在这个周期中，我们涨势如此之快，以至于减半与区间高点相吻合，而区间高点通常要低得多。目前，我们已经盘整了 140 天。

我总是将这个循环分为两个部分：

第一部分：

比特币收复区间低点并迅速向区间高点移动，进入第 5 阶段。随着主导地位的上升，山寨币相对于比特币贬值。大多数山寨币因比特币而出现一定程度的美元价值上涨，但只有少数利基或代币真正表现出色。总体而言，资金流入比特币。

第二部分：

比特币突破区间高点并创下新高。与此同时，仍处于第 4 阶段的山寨币终于进入了第 5 阶段。比特币的主导地位开始下降，资金开始流入山寨币。

这正是我们经历著名的 Altseason 的时候。

山寨币：

正如我提到的，我认为山寨币落后于比特币，因为我们只经历了周期的第一部分，这有利于比特币。

虽然比特币已经处于区间高点的第 5 阶段，但山寨币仍处于区间低点的第 4 阶段。这是区间低点回收设置的绝佳入场机会。我要么在区间低点或接近区间低点时买入，要么等待回收 0.25（第一个区间季度）作为入场触发。

这也意味着趋势线突破和局部高点上升。0.25 水平通常是第 5 阶段的触发点。

在上一周期的下图中可以清晰看到。

但在这个周期中，我们却在中间范围被拒绝，并回落至 0.25 以下。

这意味着更深的回撤和更长的波动期，但这并不是第一次发生。

区间低点回收设置计划保持不变：买入区间低点区域并卖出较高点。

这是山寨币在上一个周期中表现落后的一个明显例子。直到比特币突破新高，周期的第二部分才开始，山寨币才从第四阶段进入第五阶段。

总结一下：

我不知道也不关心具体时间，但我相信这个牛市周期的第二部分仍在我们面前。

我关注的是山寨币，因为山寨币的总市值处于区间低点区域和第 4 阶段。我一直在积累它们，并将在价格大幅下跌时继续持有，或者当价格突破其过去 6 个月的下跌趋势（线）时继续持有。

我通过积累代币来做到这一点，我认为当我们进入牛市的第二部分时，这些代币可能会表现出色或至少表现出色。

3. 如何发现未来的佼佼者？

显然，还有很多需要考虑的，但我想在本文中保持简单。

我主要关注周期第一部分表现优异的行业（或元行业）。例如 AI、MEME 和 RWA 代币。

今年早些时候，人工智能代币引领了第一波山寨币浪潮，而 meme 代币后来接手并结束了这波浪潮，直到 3 月我们达到局部高点。在我看来，牛市的初期揭示了市场的底牌，也显示了第二波可能青睐什么。

表现优异者往往会继续表现优异。

如果一种货币在整个周期内都处于平缓、下跌且没有波动的状态，那么显然没有人关心它。除非它宣布与特朗普或其他任何人建立重要合作伙伴关系，否则很可能在周期的第二部分也不会有人关心。（现在我谈论的是进入第二周期的较老的货币，而不是由于上市时间不顺而下跌的新上市货币）

如果我们回顾过去的一个月，很明显市场青睐人工智能代币，其表现优于其他领域——就像它们在本周期第一部分开始时所做的那样。

现在，我们已经根据之前的表现筛选了各个行业，并确定了本周期表现较强的行业，我们可以继续查看图表了。

3.1 第二周期代币：识别 HTF 周期阶段

这与我们刚刚讨论的内容一致——令牌在其更高时间框架周期中处于什么位置？

我指的是在早期周期中推出并且现在处于第二个周期的代币，而不是由于本周期市场时机不佳而下跌的新部署的代币。

就从我最不想看到的开始吧！

我不想看到一个代币，尽管市场已经上涨了近一年，但仍然处于历史最低点或没有超越第三阶段。

此时，它很可能是一个落后者，而其他公司则会超越它。

不良图表示例

在上面的例子中，你可以看到一个代币的每周时间框架图。它在 2021 年完成了一个周期，但目前并不符合叙述。

它可能永远不会离开其第 3 阶段的范围，并可能会逐渐消失。Wanchain 就是一个很好的例子——它于 2017 年推出并完成了一个周期，但在 2021 年周期中，它仅在第 4 阶段进行了一次失败的尝试，仅此而已。

不良图表结果示例

我们想看到什么？

我们正在寻找已经在周期第一部分表现出强势并且处于第 4 阶段或第 5 阶段的硬币。

第 5 阶段的代币可能会继续大幅上涨，并可能在市场转向时尽早表现出色，而第 4 阶段则提供了非常明确和强大的风险/回报率。

第 4/5 阶段示例：SOL | USD

她已经处于第 5 阶段，这确实是一个强大的力量信号，而且在这 6 个月的下降趋势中，她的回撤幅度比其他人要小得多。

请注意，这是强度观察，而不是设置。稍后我将介绍如何找到条目。

场效应晶体管 | 美元

另一个在本周期早期领先并跑赢多数的市场目前已经进入第 5 阶段并处于关键水平，即区间高点，我们稍后可以使用它来确定我们的入场点。

这也是人工智能叙事的一部分。

以下是上一个周期中的几个例子，其中在牛市第一部分表现优异的股票在牛市第二部分继续表现强劲。

第 3 阶段是关于范围的，因此如果一个货币尚未进入第 4 阶段，那么它的表现很可能会被已经处于第 4 阶段或第 5 阶段的货币所超越，尤其是在早期。

这些钱币也具备了市场利益的‘证明’。

我之前发布的另一个很好的例子是 SUI。她今年早些时候表现非常出色，进入了第 5 阶段，甚至达到了最高水平。

这是一个很好的例子，表现优异，自低点以来上涨了 200%，并且继续表现出色。

让我们继续讨论较新的代币——那些未在 2021 年周期推出的代币。对于这些代币，它们是否符合热门叙事就显得更为重要。

图表有以下几种类型：

像 SUI 这样的代币，在上一轮周期后推出，已经涨至高点并确认了其区间。在过去的几个月里，它们已经回撤到关键水平。我喜欢这些，因为它们已经显示出实力。

有些代币上市较晚，在最近的本地最高点，此后一直在下跌。对于这些代币，没有既定的范围或先前的实力可供参考。我会关注那些已经在其类别中表现出色早期表现的代币。

4. 如何领取参赛作品？

在这里，我回到我们的混合区间和周期结构策略，其中您希望在第 4 阶段和区间低点回收时买入。正如我所提到的，这种模式在多个时间范围内都可见。

在较高的时间范围内，可能会出现第 4 或第 5 阶段的图表，而在较低的时间范围内形成完整的周期结构。我们现在经常看到这种情况，过去 6 个月的当前局部下降趋势是第 2 阶段，而最近价格趋于平稳表明是第 3 阶段。

让我给你举几个例子：去年的 FET 在出现偏差后处于区间低位，并形成了第四阶段价格行为。

如果您想在第 4 阶段进入并以区间高点为目标，则可以使用较低时间框架周期结构形成。这是清晰的周期结构、区间回收和趋势线突破的一个很好的例子。理想的入口将标记在橙色的红色箭头处。

TLDR：市场状况：—

• 确实认为我们即将进入下一阶段，山寨币将表现优异

• 确实认为山寨币市值图处于低位是一个很好的买入机会

• 也确实认为这可能需要更长的时间，也不太关心或关注这一点。我们在 0.25 以上或跌至区间低点时有一个明确的触发点。

山寨币图表和偏好：

• 较新的代币和 AI/MEME/RWA 等热门叙事中的代币

• 重点关注已经表现出实力且处于第 4 或第 5 阶段的代币

• 使用周期结构进入技术，其中代币在较低时间框架周期结构上进入第 4 阶段。它们通常与较高时间框架范围的关键水平相吻合：范围低点、范围中点或范围高点。