
散户追随机构坚定追多,唯大户提前逆市唱空 | CFTC COT 比特币持仓周报
撰文:7
3 月 20 日,CFTC 公布了最新一期 CME 比特币期货周报(3 月 10 日-3 月 16 日),最新统计周期内 BTC 仅取得了不足 2000 美元的小幅上涨,不过在周期内行情一度创出历史新高,一定意义上延续了过去一段时间的上涨趋势。不过考虑到在最新统计周期末段出现了一波快速回调,各类账户在最新统计周期内的调仓逻辑是否因此发生了变化,此前大举追多的市场单边情绪是否会因此再度扭转,都是本期周报的关键所在。
总持仓(未平仓总量)数量在最新一期数据中自 8785 张进一步上涨至 9335 张,虽然上涨幅度并不是非常可观,但是连续两周的资金入场还是显示出了行情再创历史高点背景下可观的市场热度。至少在行情创新高后出现快速回调的第一时间,暂时没有特别剧烈的恐慌情绪集中涌现。
分项数据上来看,规模最大的经销商持仓多头头寸自 395 张进一步上涨至 468 张,该数值创出近 11 周新高,空头头寸自 164 张同步上涨至 203 张,多空双向(已对冲)持仓自 41 张上升至 63 张。经销商账户在最新统计周期内进行了幅度可观的仓位增持,尤其是多头头寸创出去年 12 月下旬以来新高的表现巩固了大型机构对于后市的乐观态度,而空头头寸的适当增持可以理解为必备的风险对冲需求,并不影响对经销商账户继续看涨态度明确的判断。
资管机构持仓多头头寸自 331 张进一步上升至 357 张,创出近 8 周新高,空头头寸自 619 张下降至 516 张,该数值创出近四周新低,双向持仓自 15 张上升至 55 张。资管机构在最新统计周期内再度进行了明确的净多调仓,延续了上一统计周期的调仓思路。而且最新统计周期内这种净多调仓的「果断」程度相比上一统计周期而言更为强烈,资管机构再度成为了现阶段多方的领导性力量。
杠杆基金账户在最新统计周期内多头头寸自 2055 张上升至 2099 张,空头头寸自 6148 张同步上涨至 6756 张,双向持仓自 664 张上升至 842 张。杠杆基金在最新统计周期内又一次进行了幅度可观的各类仓位同步增持,本期调仓的思路和上一统计周期完全一致,而市场未平仓总头寸在最新统计周期内的上涨依然主要「拜其所赐」。不过值得一提的是,这类账户在加仓表达偏乐观态度的过程中,空头头寸增持的幅度一直明显高于多头头寸,这种偏谨慎的仓位调整操作值得在未来一段时间内做持续关注。
大户持仓方面,多头头寸自 2573 张下降至 2352 张,创出近 6 周新低,空头头寸自 186 张同步下降至 139 张,双向持仓自 76 张下降至 44 张。大户是最新统计周期内唯一一类进行了多单减持的账户,这种仓位调整的放在在这个行情仍在不断刷新历史高点的大背景下略显「怪异」。与此同时大户账户在最新统计周期内对其他积累持仓也进行了比较明显的仓位削减,可以认为这类账户对于现有高点创出后进一步走高的预期明显减弱,这类账户先于其他几类账户表达出了偏空态度。
散户持仓方面,多头头寸自 2635 张上涨至 3055 张,空头头寸自 872 张下降至 717 张。散户账户在最新统计周期内进行了方向明确的净多调仓,这也是时隔整整一个月后这类账户首次又进行了明确的单向调仓。相比于杠杆基金和大户两类账户而言,散户对于后市的乐观态度更为明确,这也让散户又一次交出了与资管机构一致的调仓「答卷」。
比推快讯
更多 >>- 美股收盘三大股指涨跌不一,贵金属概念领跌
- 美元指数上涨 0.35%,收于 98.934
- 标普 500 指数转跌,纳指跌幅达 0.2%,道指涨幅不足 0.6%
- 外媒:俄方上周末向美方重申全面控制顿巴斯立场
- 美联储 10 月降息 25 个基点的概率降至 96.7%
- 数据:ETH 全网合约持仓量 24h 增长 6.55%
- OpenAI 将发布新浏览器 ChatGPT ATLAS
- 比特币上涨触及 11.4 万美元
- “麻吉大哥”平掉 25 倍 ETH 多单转做 10 倍 HYPE 多单
- CZ:黄金不会归零,但比特币更好
- Moonshot 已上线索拉拉
- 欧洲和乌克兰已准备好一份计划,以结束俄乌冲突
- 纳斯达克 100 指数抹去跌幅,触及盘中高点
- 某高吸低抛的巨鲸近半小时花费 2914.6 万枚 DAI 购入 7221 枚 ETH
- Limitless 公布 LMTS 代币经济学,空投及激励占比 24.37%
- Base app 将于 10 月 25 日进行系统升级,部分功能将暂时不可用
- 格莱美奖得主 Imogen Heap、deadmau5 和 Richie Hawtin 已正式加入 Camp Network
- 据比推数据,ETH现报4074.39美元,1小时涨幅为5.11%,价格波动较大,请谨慎交易,控制风险。
- BitcoinOS 完成 1000 万美元融资,Greenfield Capital 领投
- 花旗给予Strategy买入评级,目标价485美元
- 曾亏损 888 万美元的黑客再度追涨,以均价 4020 美元买入 7126 枚 ETH
- SOL 联创 Toly:“索拉拉.sol”
- 某聪明钱 2 小时内获利超 150 万美元,设置 ETH 止盈价格为 4150 美元
- 某实体从 Coinbase 提出 210 万枚 SOL,约 4 亿美元
- 现货黄金暴跌 6%创逾 12 年来最大跌幅,分析师警示泡沫风险
- Arthur Hayes:在更激烈的永续合约 DEX 竞争下,HYPE 面临“估值压缩”风险
- Arthur Hayes:美联储正加速摧毁美国商业银行体系,这是特朗普对去银行化的“复仇”
- 机构质押服务商 Pier Two 收购 Solana 验证器 Blockport
- 俄罗斯法案提议将加密货币认定为夫妻共同财产,并可在离婚时进行分割
- 现货黄金日内重挫 5.00%,现报 4136.79 美元/盎司
- 美联储理事沃勒:DeFi 行业不再被怀疑或轻视,欢迎参与美国支付未来讨论
- Bitcoin Core v28.3 版本已正式发布
- 预测市场上周交易量超越美国总统大选时期峰值
- Arch 推出 TaxShield 产品,帮助比特币持有者通过挖矿投资减免美国税负
- 巨鲸以均价 3854 美元开设 9082 枚 ETH 的 4 倍多单
- StableFi 层项目 TBook 获得 Sui 基金会战略投资,总融资额达到 500 万美元
- Galaxy Digital 发布 Q3 财报:净利润 5.05 亿美元,代表客户出售超 8 万枚 BTC
- 加密记者:David Sacks 将与参议院银行委员会共和党成员会面,推进市场结构法案
- 英国政府官员会见 OKX CEO,推动透明、创新且监管完善的加密资产生态系统
- YZi Labs 领投 Sign 2550 万美元战略融资
- 道琼斯指数开盘上涨 40.57 点,标普 500 和纳指小幅下跌
- 摩根士丹利:预计美元将因降息预期而走弱
- Starknet 推出比特币收益产品 Starknet Earn 并启动 Beta 测试
- 美联储理事沃勒:美联储将更积极研究拥抱支付领域创新进展
- 特朗普:盟友表示,如有需要将携带重兵前往加沙
- 数据:过去 24 小时全网爆仓 3.32 亿美元,多单爆仓 2.47 亿美元,空单爆仓 8,532.38 万美元
- Circle 推出开发者工具包 Bridge Kit,助力更快速构建跨链应用
- 德国公司 aifinyo AG 宣布已购买 300 万欧元的比特币,计划 2027 年持有 10,000 枚
- 美联储支付创新会议即将于 21 时开幕
- 以太坊基金会:Fusaka 硬分叉将通过 EIP-7825 引入交易 Gas 限制上限